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Kurzbeschreibung

Das vorliegende Angebot ergibt sich bei Wahl der Thesaurierungsoption von Anlegern der GEBAB SHIPSELECT I GMBH & CO. KG. Bei der GEBAB ShipSelect I GmbH & Co. KG handelt es sich um eine Beteiligung an einem geschlossenen Fonds in der Rechtsform einer Publikums- Kommanditgesellschaft. Das Eigenkapital des Fonds soll durch das ausschließlich im Inland öffentliche Angebot zum Erwerb von Vermögensanlagen eingeworben werden. Dieses erfolgt mit der GEBAB ShipSelect I GmbH & Co. KG, Meerbusch, (Emittent 1).

Der Fonds finanziert mit dem so eingeworbenen Eigenkapital - nach vorheriger sorgfältiger Analyse und Bewertung - den Ankauf von Zweitmarktanteilen langfristig erfolgversprechender Schifffahrtsgesellschaften die Handelsschiffe im internationalen Verkehr betreiben und Einkünfte aus Gewerbebetrieb erzielen. Die Schifffahrtsgesellschaften, bei denen Anteile erworben werden sollen, stehen zum Zeitpunkt der Verkaufsprospektaufstellung noch nicht fest. Dies können sowohl Schifffahrtsgesellschaften fremder Initiatoren als auch der GEBAB Unternehmensgruppe sein. Obwohl der Erwerb von Zweitmarktanteilen im Fokus steht, kann unter günstigen Rahmenbedingungen - möglicherweise unter Einbeziehung anderer Investoren - auch der direkte Ankauf von Handelsschiffen oder der Ankauf von Anteilen an diesen erwogen werden. Ebenso ist, sofern attraktiv, ein Ankauf von Stillen Beteiligungen oder Anteilen von diesen sowie eine Investition in Vorzugskapital von Schifffahrtsgesellschaften ebenfalls möglich.

Anleger haben die Option, die geplanten Auszahlungen des Emittenten 1 zur direkten Wiederanlage in den Erwerb einer zusätzlichen Vermögensanlage an dem Emittenten 2 zu verwenden. Diese Mittel dienen dem sukzessiven Aufbau von Eigenkapital des Emittenten 2, mit dem dieser wiederum Investitionen in Schifffahrtsgesellschaften nach gleichen Kriterien tätigt. 

Beteiligungsobjekt

Die Emittenten werden sich mit dem Eigenkapital, das von Anlegern am freien Kapitalmarkt eingeworben wird, bei verschiedenen Schifffahrtsgesellschaften, die unterschiedlichste Schiffstypen betreiben, nominell unterschiedlich hoch beteiligen. Es soll dabei durch ein möglichst diversifiziertes Portfolio eine große Risikostreuung erzielt werden. Unter anderem sollen die Emittenten unterbewertete Anteile erwerben, die durch eine langfristig positive Marktentwicklung eine entsprechende Wertsteigerung erfahren. Grundsätzlich sollen sich die Emittenten bei dem Erwerb von Anteilen an den Schifffahrtsgesellschaften von folgenden Auswahlkriterien leiten lassen: - Der Investitionsfokus der Emittenten liegt auf Anteilen an Schifffahrtsgesellschaften, die Containerschiffe der Größenklasse zwischen 2.000 und 9.000 TEU betreiben. Deren Schiffe sollen - je nach Größenordnung - über eine Beschäftigung zwischen 2 und 8 Jahren verfügen oder in einem Pool eingesetzt sein. - Es ist geplant, nur Anteile an Schifffahrtsgesellschaften zu erwerben, die ihren Gewinn nach § 5a EStG ("Tonnagebesteuerung") ermitteln. - Das Schiffsalter soll zwischen 6 und 10 Jahren liegen, darüber hinaus ist ein planmäßiger Entschuldungsgrad der Schifffahrtsgesellschaften angestrebt. - Optional kann das Portfolio durch Anteile an Schifffahrtsgesellschaften, die Produktentanker, Massengutfrachter oder Spezialschiffe betreiben, erweitert werden. Diese sollen den gleichen Erwerbskriterien unterworfen werden.

Einzahlung / Ausschüttung / Verkauf

Einzahlung: Ein Mindestbetrag der angebotenen Vermögensanlagen des Emittenten 2 selbst existiert nicht. Das Zustandekommen des Emittenten 2 ist jedoch vom Überschreiten der Grenzmarke für das Thesaurierungs- Eigenkapital abhängig. Das bedeutet, dass Anleger bei dem Emittenten 1 mindestens mit erworbenen Vermögensanlagen in Höhe von insgesamt EUR 3.000.000,-- (Mindestbetrag) zusätzlich die Thesaurierungs-Option gewählt haben müssen, andernfalls wird der Emittent 2 rückabgewickelt. Der Erwerbspreis für eine Vermögensanlage an dem Emittenten 2 entspricht dem Auszahlungsbetrag, der aus der Vermögensanlage an dem Emittenten 1 resultiert und in den Emittenten 2 fließt. Auszahlung: Der Gesamt-Kapitalrückfluss wird bei einer Laufzeit von 10 Jahren mit ca. 215 % prognostiziert.

Steuerliche Ergebnisse/ Konzeption

Der Anleger erzielt Einkünfte aus Gewerbebetrieb gemäß §15 Abs. 1 Nr. 2 EStG. Er ist am Gewinn und Verlust und an den stillen Reserven des Emittenten 1 und des Emittenten 2 in vollem Umfang entsprechend dem Erwerbspreis seiner Vermögensanlage beteiligt (Mitunternehmerrisiko).

Finanzierung

Die Finanzierungsprognose basiert auf der Annahme, dass bis zur Schließung des Emittenten 1 Anleger mit einem Gesamtbetrag von erworbenen Vermögensanlagen in Höhe von EUR 4,5 Mio. (30 % der Anleger des Emittenten 1) die zusätzliche Thesaurierungs-Option gewählt haben. Das Gesamtkapital der Emittentin 2 würde sich somit zu EUR 4.325.000 ergeben und ausschliesslich durch Eigenkapital erbracht werden.

Warnhinweis länger als 6 Monate im Vertrieb

Dieser Hinweis erfolgt aufgrund von gesetzlicher Vorgaben.